Котировки на 14:45 МСК

Доллар: 74,00 руб. (+1,13%)
Евро: 87,55 руб. (+1,04%)

Сегодня рубль вновь открылся вниз, и вслед за кратковременной коррекцией продолжил быстро снижаться, вновь переписав двухмесячный минимум к доллару и четырехмесячный — к евро. При этом внешний фон на старте российской сессии был достаточно благоприятным и не претерпел какого-либо ухудшения.

Поддержку мировым рынкам оказала вышедшая вчера позитивная отчетность четырех крупнейших высокотехнологических компаний США (Apple, Amazon, Facebook и Alphabet), благодаря которой американский рынок акций к концу предыдущей сессии отыграл большой провал, вызванный падением ВВП страны во II кв. почти на 33%.

Также улучшению настроений глобальных инвесторов способствовали более сильные, чем ожидалось, данные по индексу деловой активности в непроизводственном секторе Китая, вышедшие в начале дня.

На этом фоне китайский юань демонстрирует активный рост, однако некоторые другие развивающиеся валюты несут ощутимые потери. Давление на сектор оказывает очередная попытка доллара восстановиться от новых двухлетних минимумов. 

Российский долговой рынок пытается прервать серию из семи нисходящих сессий. Индекс гособлигаций RGBI открылся вверх, но после кратковременного роста растерял часть дневных достижений.

Несмотря на внешние и внутренние позитивные сигналы рубль остается крайне слабым, периодически обновляя трехмесячные минимумы. Это обусловлено высоким спросом на инвалюту, в том числе со стороны нерезидентов, выходящих из ОФЗ, а также конвертирующих в инвалюту дивиденды, полученные от российских компаний .

Данная тенденция вызвана высокими внешнеполитическими рисками, связанными с ноябрьскими выборами президента США. На этом фоне относительно низкие доходности ОФЗ уже не привлекают иностранных инвесторов.

Кроме того, перспективы дальнейшего роста нефти являются как минимум неопределенными, а рубль по-прежнему переоценен к нефтяному фактору, так как рублевая стоимость барреля Brent (3200 руб.) находится ниже коридора прошлого года 3700–4400.

Нефть консолидируется около локальных вершин

Вчера нефтяные цены быстро восстановились после резкого снижения, отскочив от сильной поддержки. Сегодня в начале дня котировки умеренно снижались, перейдя затем к консолидации. Сейчас Brent несет небольшие потери около значения $43,3.

Нефтяной рынок продолжает отыгрывать тенденции других площадок, находясь под воздействием противоположных факторов. С одной стороны, слабость доллара оказывает поддержку всем сырьевым товарам. С другой стороны, на фоне высоких темпов распространения коронавируса в мире сохраняется неопределенность относительно скорости восстановления глобального нефтяного спроса.

Доллар вновь пытается восстановиться

Вчера во второй половине дня американская валюта продемонстрировала поступательное снижение. В результате индекс доллара (DXY) в очередной раз обновил двухлетний минимум, продолжив снижение сегодня в начале дня. Однако после нашего открытия DXY стал активно восстанавливаться, торгуясь сейчас в небольшом плюсе около уровня 93 п.

В пятницу инвесторы обратят внимание на блок статистики по американской экономике, публикуемой в 15:30, и 17:00 МСК. Если основные показатели будут лучше ожиданий, это может ускорить рост доллара.

Европейская валюта вчера продемонстрировала очередную волну роста. Сегодня это движение некоторое время продолжалось, пара EUR/USD периодически обновляла двухлетние вершины, но после нашего открытия устремилась вниз. Сейчас пара теряет 0,15% около отметки 1,183.

Опубликованные сегодня данные по европейской экономике были неоднозначными, некоторые превысили прогноз. Однако ВВП ЕС оказался хуже ожиданий, при этом индекс потребительских цен был выше прогноза. В целом макростатистика оказала негативное воздействие на евро.

Техническая картина

Пара USD/RUB достигла промежуточного сопротивления 74 руб., обозначенного в предыдущем обзоре и сейчас пытается преодолеть этот уровень. Если сегодняшний максимум 74,1 руб. будет обновлен, скорее всего, рост продолжится в область 75,50–76,00.

БКС Брокер