Московская биржа установила новые риск-параметры для облигаций ВЭБ.РФ

Московская биржа сообщила об изменении риск-параметров на фондовом рынке и рынке депозитов. С 10 июня 2026 года решением НКО НКЦ (АО) устанавливаются новые ограничительные уровни для ценных бумаг, принимаемых в качестве обеспечения.

Изменения затронули облигации ВЭБ.РФ (торговый код RU000A10FD20). Для них установлены минимальные ограничительные уровни ставок рыночного риска: первый уровень — 13%, второй — 16%, третий — 19%. Также определены лимиты концентрации: 200 000 штук для первого уровня и 1 000 000 штук для второго. Запрет коротких продаж не вводится, бумага включена в перечень обеспечения по сделкам с частичным обеспечением.

Установление риск-параметров направлено на управление рыночными рисками и обеспечение стабильности расчетов. Параметры определяют максимальную долю заемных средств и объем позиций, которые участники торгов могут открывать под залог данных бумаг.

Для участников рынка новые значения означают корректировку доступного кредитного плеча при операциях с облигациями ВЭБ.РФ. Более высокие ставки рыночного риска третьего уровня (19%) ограничивают возможности для высокорискованных стратегий.

Напомним, что риск-параметры пересматриваются биржей регулярно в зависимости от волатильности и ликвидности бумаг. Текущее решение вступает в силу на следующий день после публикации.