АО "Джи-групп" (Казань, занимается строительством жилой и коммерческой недвижимости) установило новый ориентир ставки 1-го купона 3-летнего выпуска облигаций серии 002Р-01 объемом 3 млрд рублей в диапазоне 11-11,5% годовых, сообщил "Интерфаксу" источник на финансовом рынке.



Ориентиру соответствует доходность к погашению в диапазоне 11,46-12,01% годовых.



Сбор заявок проходит 11 августа с 10:00 до 16:00 МСК.



В ходе премаркетинга ориентир ставки 1-го купона составлял не более 11,50% годовых.



По выпуску предусмотрена амортизация: 10% от номинала будет погашено в дату выплаты 6-го купона, по 15% от номинала - в даты окончания 7-12-го купонов.



Организаторами выступают Альфа-банк, банк "ФК Открытие" (MOEX: OPEN), Совкомбанк, BCS Global Markets, ITI Capital, Septem Capital. Предусмотрены ковенанты.



Оференты - ООО "Виптон", ООО "СпектрПодряд", ООО "Энергоресурс", ООО "Юнайт-Девелопмент".



Как сообщалось, "Московская биржа" (MOEX: MOEX) в конце июля зарегистрировала программу облигаций серии 002Р АО "Джи-групп" объемом до 50 млрд рублей. Сама программа облигаций бессрочная. Облигации в рамках программы могут размещаться на срок до 10 лет.



Первая программа облигаций компании серии 001Р объемом до 20 млрд рублей была зарегистрирована "Московской биржей" в декабре 2019 года. В рамках нее в июне 2020 года был размещен дебютный 3-летний выпуск облигаций эмитента на 1 млрд рублей.



В мае 2021 года "Эксперт РА" присвоило девелоперу "Джи-групп" рейтинг на уровне "ruBBB+" со стабильным прогнозом. Агентство оценивает рыночные и конкурентные позиции группы как умеренные. Группа под брендом "Унистрой" является лидером в республике Татарстан, однако по данным из открытых источников, текущий объем строительства составляет менее 300 тыс. кв. м, что сдерживает оценку блока бизнес-профиля по методологии агентства. Планы компании по выходу на рынки Санкт-Петербурга и Москвы, по мнению агентства, в дальнейшем могут оказать позитивное влияние на оценку рыночных и конкурентных позиций.



Агентство отмечало, что компания перешла на продажи через эскроу-счета, что временно делает операционный поток отрицательным из-за отложенного во времени поступления денег дольщиков и оказывает определенное давление на рейтинговую оценку. Однако, по мнению агентства, у группы не возникнет сложностей в поддержании на комфортном уровне показателей ликвидности ввиду наличия достаточного объема денежных средств на счетах, выборки кредитных линий в необходимом объеме и предстоящего выпуска облигационного займа.



Компания занимается продажей жилой и нежилой недвижимости (лидер на рынке Казани), строительством и сдачей в аренду завершенных объектов торговой недвижимости, эксплуатацией гостиничного комплекса. Принадлежащий группе бренд "Унистрой", по данным "Единого реестра застройщиков" на сентябрь 2020 года, занимал 63-е место по объему текущего строительства жилой недвижимости в России.