О главном

Индекс МосБиржи: 2629 п. ( ? 1,83%)
Индекс РТС: 1125 п. ( ? 1,50%)

В начале сессии российские индексы продемонстрировали резкий нисходящий импульс, реагируя на негативный внешний фон, который после нашего открытия ухудшился. Затем наш рынок до конца торгов восстанавливался в основном благодаря коррекционному росту нефтяных цен. Однако закрылись наши индексы с потерей 1,5-1,8% недалеко от минимумов сессии.

Позитивные факторы
? Смягчение монетарной политики мировых ЦБ

Негативные факторы
? Снижение мировых фондовых рынков
? Риски распространения коронавируса

В деталях

Российские индексы с открытия устремились вниз, реагируя на негативный внешний фон, который после старта нашей сессии лишь ухудшился. Мировые рынки вновь находятся под давлением угрозы более длительного, чем надеялись многие, сохранения острой фазы пандемии и ограничений, направленных на борьбу с ней.

Кроме того, опасения вызывает ситуация на рынке нефти. В воскресенье было объявлено о новом соглашении участников ОПЕК+ по сокращению добычи почти на 10 млн баррелей в сутки. Также несколько других производителей нефти, не входящих в ОПЕК+, обещали снизить добычу.

Однако участники рынка нефти опасаются, что этих мер будет недостаточно для стабилизации ситуации, так как провал нефтяного спроса из-за пандемии превысит анонсированный объем снижения добычи. Также вызывает сомнение и то, что сделка будет исполняться в полном объеме. Кроме того, Саудовская Аравия сохранила существенный ценовой дисконт в майских поставках нефти в Азию, Средиземноморский регион и ЕС.

В результате после роста, наблюдавшегося в начале дня, нефтяные цены перешли к активному снижению, вернувшись к недельным минимумам. Российские фондовые индикаторы вслед за нисходящим импульсом перешли к умеренному восстановлению, которое наблюдалось большую часть торгов.

После старта американской сессии индексы в США резко снизились, но наш рынок сдержанно отреагировал на этот негатив, так как в этот же период нефтяные цены ускорили рост. А вот их провал, произошедший в конце российских торгов, вызвал у нас откат.

Таким образом, мы пока более склонны реагировать на динамику рынка нефти, так как чем дольше нефтяные котировки будут оставаться на текущих низких уровнях — тем более негативное влияние это окажет на макроэкономические показатели страны и финансовое положение российских компаний.

На этой неделе инвесторы сосредоточатся на данных по ключевым экономикам, а также на корпоративной отчетности американских компаний, которые завтра начнут публиковать финансовые показатели за I кв. Вся эта статистика будет отражать влияние пандемии на экономику и бизнес, давая представления о текущем и потенциальном будущем ущербе от данной проблемы.

Нефтяной рынок пытается найти позитив в новой сделке ОПЕК+

В начале дня нефтяные цены совершили резкое восходящее движение, но данный импульс не получил продолжения и на старте наших торгов котировки ускорили снижение. Однако затем рост возобновился, на нашем закрытии Brent прибавляла 0,4% немного выше уровня $32.

В условиях неопределенности относительно прохождения пика глобальной пандемии, а также длительности ее негативных экономических последствий, нефтяной рынок не может перейти к устойчивому восстановлению, даже на фоне новой сделки по сокращению добычи, объем которого не имеет прецедентов в истории.

Мировые оказались под давлением

Открывшись с большим гэпом вверх, фьючерсы на индекс S&P 500 испытали резкое снижение и консолидировались в существенном минусе до середины дня. Затем фондовые индикаторы стали поступательно восстанавливаться, но после старта американских торгов быстро снизились. К нашему закрытию индексы в США отскочили, теряя 0,6-1,85%.

Торги на большинстве европейских биржевых площадках сегодня не проводились из-за продолжения пасхальных каникул.

Корпоративный сектор

Лидерами роста сегодня стали акции Полюса, прибавившие 1,95% благодаря продолжению восходящей динамики котировок золота. На этом фоне бумаги Полюса подорожали на 1,1%.

Также на положительной территории завершили сегодняшнюю сессию: НМТП +0,35%; ФосАгро +0,2%; Русагро +0,16%; ТМК +0,03%.

Аутсайдерами понедельника стали акции Акрона, упавшие на 4,7%.

Под давлением находились представители нефтегазового сектора: Татнефть ап ? 4,37%; Новатэк ? 3,63%; Сургутнефтегаз ? 2,9%; Башнефть ап ? 2,8%; Татнефть ао ? 2,4%; Роснефть ? 2,12%; Газпром ? 2,05%; Лукойл ? 1,75%; Сургутнефтегаз-п ? 1,26. 

Уменьшилась капитализация многих электроэнергетических компаний: Россети ао ? 3,12%; Русгидро ? 2,8%; ТГК ? 1 ? 2,72%; Мосэнерго ? 2,47%; ОГК ? 2 ? 2,46%; ФСК ЕЭС ? 2,1%; Энел Россия ? 1,72%.

Продажи наблюдались в финансовом секторе: TCS ? 3%; БСП ? 2,47%; Сбербанк-п ? 2,13%; МосБиржа ? 1,96%; ВТБ ? 1,9%; Сбербанк ? 1,85%; МКБ ? 1,84%.

Негативную динамику продемонстрировали некоторые ритейлеры: X5 Retail ? 2,43%; Детский Мир ? 2,25%; М.Видео ? 1,7%.

Потери понесли некоторые представители металлургического сектора: Норникель ? 2,66%; Русал ? 2,07%; Северсталь ? 1,98%.

Кроме этого, существенно хуже рынка сегодня закрылись: Аэрофлот ? 2,92%; Мечел ап ? 2,44%; АЛРОСА ? 2,4%.

БКС Брокер