Индексы

Котировки на 18:50 МСК

Индекс МосБиржи: 2677 п. (+0,64%)
Индекс РТС: 1267 п. (+0,68%)

О главном

После позитивного открытия на благоприятном внешнем фоне российские индексы сдали позиции из-за снижения мировых фондовых индикаторов. Однако не дожидаясь их восстановления наш рынок возобновил рост благодаря активному снижению рубля. Данная динамика усилилась после выхода позитивного финансового отчета Лукойла и была поддержана последующим отскоком глобальных рынков акций. В итоге российские индексы закрылись около новых дневных вершин, прибавив почти 0,7%.

Позитивные факторы
? Рост цен на нефть
? Рост американского фондового рынка
? Ожидание смягчения монетарной политики мировых ЦБ

Негативные факторы
? Риски эскалации внешнеторгового противостояния
? Риски усиления санкционного давления на Россию

В деталях

Сегодня российские индексы открылись вверх на позитивном внешнем фоне, но почти сразу сдали позиции вслед за возобновившимся снижением глобальных фондовых индикаторов. Однако индекс МосБиржи быстро вернулся к росту благодаря ускорившемуся ослаблению рубля.

Немного позже индекс РТС также восстановил позитивную динамику, и затем наш рынок продемонстрировал восходящий импульс благодаря резкому росту акций Лукойла, отреагировавших на отчет по МСФО за II квартал, превзошедший ожидания.

При этом глобальные фондовые площадки еще некоторое время сдавали позиции и лишь нефтяные цены продолжали активно повышаться. Беспокойство на мировых рынках вызывает инверсия кривой доходности американских гособлигаций, продолжающая увеличиваться, что повышает вероятность скорой рецессии экономики США.

После старта американской сессии глобальные фондовые индикаторы перешли к восстановлению, а нефтяные цены ускорили рост, что способствовало усилению восходящей динамики российского рынка. В результате наши индексы обновили дневные вершины, закрывшись около них в неплохом плюсе.

Таким образом, наш рынок довольно быстро вернул способность реагировать на внешние драйверы роста, показав одну из лучших динамик среди большинства мировых площадок. Правда, при столь существенном росте нефти и параллельном ослаблении рубля, а также на фоне стабилизации мировых фондовых площадок, сегодняшний рост нашего рынка не является чем-то выдающимся.

Поэтому говорить о возобновлении устойчивой восходящей динамики, как у нас, так и на глобальных рынках, пока рано. Вероятно, мы еще увидим негативные проявления внешнеторгового конфликта, а также слабости мировой экономики. Поэтому без четких сигналов от крупнейших центробанков, свидетельствующих о начале нового цикла смягчения монетарной политики, мировые рынки будут демонстрировать нестабильность и периодические провалы.

Неоднозначная отраслевая статистика остановила рост нефти

В начале наших торгов нефтяные цены умеренно снижались в рамках коррекции, однако затем возобновили активный рост. После выхода отраслевой статистки котировки переписали недельную вершину, но быстро снизились. К нашему закрытию нефть восстановилась, Brent прибавляла 0,9% вблизи отметки $60,6.

Данные Минэнерго США были неоднозначными. Несмотря на то, что они подтвердили значительное снижение запасов нефти, превысившее прогноз почти в 5 раз, добыча в Штатах вновь увеличилась, установив новый исторический рекорд. Это тем более выглядит несколько странно, учитывая непрекращающееся сокращение количества буровых установок.

Американский рынок вернул лидирующую динамику

В первой половине дня фьючерсы на индекс S&P 500 консолидировались в неплохом плюсе, но затем резко снизились. Однако после старта американской сессии фондовые индикаторы перешли к поступательному росту, прибавляя на нашем закрытии 0,45-0,75%.

Европейские рынки акций сегодня показали более слабую динамику. Индекс крупнейших компаний региона Stoxx Europe 600 в первой половине сессии поступательно снижался, но затем перешел к восстановлению, закрывшись около дневной вершины с потерей 0,2%.

Давление на европейские индексы оказала угроза выхода Великобритании из ЕС без двухсторонней сделки, увеличившаяся после того, как правительство страны обратилось к королеве с просьбой приостановить работу парламента. Это почти не оставит британским законодателям возможности воспрепятствовать премьер-министру Великобритании вывести ее 31 октября из состава Евросоюза без заключения с ним соглашения.

Корпоративный сектор

Лидерами роста сегодня стали акции МРСК ЦП, подорожавшие почти на 3%. Позитивную динамику продемонстрировали и некоторые другие представители сектора электроэнергетики: Россети ао +2,07%; Интер РАО +1,47%; Русгидро +0,82%; ФСК ЕЭС +0,6%.

Бумаги Лукойла отреагировали резким ростом на отчет по МСФО за II квартал, т. к. некоторые показатели превысили консенсус-прогноз. В плюсе закрылись и некоторые другие представители нефтегазового сектора: Новатэк +1,3%; Транснефть +0,73%; Сургутнефтегаз +0,7%; Газпром +0,65%; Сургутнефтегаз-п +0,5%.

Пользовались спросом акции ключевых девелоперов: ЛСР +1,78%; ПИК +1,16%.

Покупки наблюдались в бумагах ритейлеров: М.Видео +1,4%; Лента (отчет по МСФО за 6 мес.) +0,73%; Магнит +0,5%; X5 Retail +0,44%; Детский Мир +0,3%.

Увеличилась капитализация основных представителей финансового сектора: МосБиржа +1%; Сбербанк-п +0,76%; ВТБ +0,23%; Сбербанк +0,2%.

Кроме этого, существенно лучше рынка сегодня закрылись: Алроса +1,7%; МТС +1,63%; ММК +1,58%; ПИК +1,16%.

Аутсайдерами среды стали акции Распадской, упавшие на 5,33% из-за негативного отчета по МСФО за I полугодие, несмотря на то, что компания впервые с 2011 г. может выплатить дивиденды.

Также значительно хуже рынка завершили сегодняшнюю сессию: Полюс ? 0,84%; Мечел ап ? 0,6%; Башнефть ап ? 0,48%; Роснефть ? 0,42%.

БКС Брокер