Февральские данные, включая потребительские цены и розничные продажи в США, дадут дополнительные сигналы о перспективах потенциального снижения ставки Федеральной резервной системой. BTC достиг рекордного максимума, а Уолл-стрит может ждать еще одна волатильная неделя. Вот что нужно знать в начале недели.

Во вторник инвесторы будут следить за данными по инфляции в США, пытаясь определить, как скоро ФРС может начать снижать процентную ставку.

Экономисты ожидают, что февральский индекс потребительских цен вырастет на 0,4% после более быстрого, чем ожидалось, роста на 0,3% в январе.

В четверг глава ФРС Джером Пауэлл заявил, что снижение ставки, вероятно, будет уместным в какой-то момент в этом году, но дал понять, что он и его коллеги еще не готовы к этому.

Наблюдатели за рынком также будут следить за выходящими в четверг данными по розничным продажам за февраль, которые, как ожидается, поднимутся на 0,8% после падения на ту же величину месяцем ранее.

В экономическом календаре также представлены данные по промышленному производству, настроениям потребителей и еженедельные данные по первичным заявкам на пособие по безработице в США.

На неделе у чиновников ФРС начнется традиционный период паузы в преддверии предстоящего заседания.

BTC достиг нового исторического максимума выше $70 000, чему способствовал спрос инвесторов на новые американские спотовые биткоин-фонды ETF, запущенные в этом году, и ожидания снижения процентной ставки в мире.

За последние несколько недель в ETF влились миллиарды долларов. Кроме того, рынок получил поддержку в преддверии ожидаемого обновления платформы блокчейна ETH, на которой размещен вторая по величине цифровая валюта — эфириум, и халвинга биткоина, который замедлит процесс его майнинга в апреле.

За предыдущим бумом биткоина в 2021 году последовала «криптозима», когда банкротства и крахи крупнейших криптовалютных компаний оставили без средств к существованию миллионы инвесторов, что заставило регуляторов усилить предупреждения о рисках.

Но это, похоже, не остановило новую волну притока денег. Поклонники криптовалют говорят, что индустрия стала более зрелой, но центральные банки и регуляторы по-прежнему насторожены. Теперь инвесторы задаются вопросом: насколько масштабным может стать этот процесс и изменится ли он на этот раз?

Цены на нефть в пятницу закрылись на 1% ниже, а за неделю упали еще больше, поскольку рынок по-прежнему опасается низкого спроса со стороны Китая, даже несмотря на то, что группа производителей ОПЕК+ продлила сокращение поставок.

Оба эталона упали за неделю: Brent — на 1,8%, а WTI — на 2,5%.

На прошлой неделе Китай установил целевой показатель экономического роста на 2024 год на уровне около 5%, что, по мнению многих аналитиков, является амбициозным без дополнительных стимулов.

Что касается предложения, то в минувшее воскресенье члены ОПЕК+ во главе с Саудовской Аравией и Россией договорились продлить добровольное сокращение добычи нефти на 2,2 млн баррелей в день на второй квартал, что оказало дополнительную поддержку рынку на фоне опасений по поводу глобального роста и увеличения добычи за пределами группы.

Трейдеры на рынке энергоносителей также сосредоточили внимание на сроках возможного снижения ставок ФРС и ЕЦБ. Снижение процентных ставок может повысить спрос на нефть за счет ускорения экономического роста.

Три основных индекса на Уолл-стрит завершили прошлую пятницу снижением: после недавнего ралли на буме искусственного интеллекта Nvidia (NASDAQ: NVDA) перешла к откату.

За неделю S&P 500 потерял 0,26%, Nasdaq упал на 1,17%, а Dow Jones Industrial Average — на 0,93%.

Nvidia завершила пятницу снижением более чем на 5%, что стало худшим результатом за день с конца мая. Акции компании все же завершили неделю ростом более чем на 6% на фоне ралли, которое увеличило ее рыночную стоимость более чем на $1 трлн в этом году.

Аналитики говорят, что инвесторы фиксируют прибыль после недавнего роста рынка.

Учитывая, что предстоящих данных по инфляции, скорее всего, будет недостаточно, чтобы убедить ФРС в том, что ценовое давление охлаждается достаточно быстро, чтобы оправдать ближайшие шаги, участники рынка, вероятно, сохранят некоторую осторожность.

Во вторник в Великобритании выйдет последний отчет по рабочим местам. Инвесторы и Банк Англии сосредоточатся на росте заработной платы на фоне спекуляций по поводу сроков первого снижения ставки.

Средняя почасовая оплата труда в декабре замедлилась до 6,2%, что является самым медленным темпом роста за последний год, но не настолько медленным, чтобы убедить чиновников Банка Англии в том, что процентная ставка, находящаяся на 16-летнем максимуме, должна быть снижена скорее раньше, чем позже.

Тем временем в еврозоне выйдут данные по промышленному производству за январь. Декабрьский отчет показал значительный рост производства, который свел на нет весь год спада. Еще одно сильное показание станет обнадеживающим знаком для роста ВВП в первом квартале.

От редакции

Если вы ищете платформу, которая позволит вам с легкостью анализировать рыночные инструменты и отбирать именно те, которые подходят для вашего портфеля и вашего стиля инвестирования, как это делают наши авторы, предлагаем вам воспользоваться InvestingPro.

А мы дарим вам купон на дополнительную скидку 10% на двухгодовую подписку: PRO4EVERYONE.

Не забудьте ввести купон в специальное поле при оформлении и оплате подписки!

Читайте нас в Telegram и «ВКонтакте».